现金为王—企业资金管理

课程背景：

企业没有利润，就没有未来；企业没有现金流，就没有明天。现金为王的时代，“血液”正常流动，企业才能存活。企业成功的原因千差万别；破产的企业，大多只有一个关键原因：资金链断裂！市场整体经济下行，更让资金的重要性凸显，有良好的资金运营与管理能力，才能扛过“黑天鹅”与“灰犀牛”，获得生存与发展的机会。

企业的资产结构失衡，资金配置不合理，使用效率低下，投资决策失误，会给企业的经营带来重大危机。做好资金管理是企业第一重要工作，本次课程从全新视角的营运入手，结合实战案例，分析企业资金循环中的风险，防范企业资金管控的漏洞，做好资金循环中的内控合规，开拓思路，提升资金使用效能。

课程时间：2/天

授课对象：财务、非财务管理者

授课方式：内容分享+案例分析+轻松风趣+互动升华

一、做好资金管理的正确思维观念

1.资金时间价值观念

案例：不同时点资金价值对比

2.合理的资本结构观念

案例：红星美凯龙的资本易主

3.投资的风险管理观念

案例：红星美凯龙的“投资死循环”

二、资金的重要性

1.保障企业经营命脉的是利润还是资金？

案例：淘宝利润是负的为什么还能运营？

案例：会计里程碑事件

—为什么有利润有资金的企业会破产

三、企业资金管理应关注的风险

1.企业生产经营管理中最大的风险是什么？

案例：“现金流牛”企业

——西贝的现金之殇

2.筹资不当的资金风险

01.筹资结构的选择

02.三个思考点规避借款风险的坑

3.营运资金管理不当的财务风险

01.资金占用风险

02.报表上虚假的繁荣

03.资金占用增加的成本

案例：长虹公司报表上隐藏的致命风险识别!

案例：应收账款为何会导致“黑字倒闭”

（四步详细案例数据分解）

04.现金流断层期

4..应收账款资金占用风险应对

5..引起利润表和现金流量表短暂利好的假象

四、资金持有动机看资金管理

1.马斯洛层资需求

2.资金需求预测

案例：从资金占用量及经营计划预测未来资金需求量

2.利润分配的资金风险

案例：恒大财务造假背后的利润分红模式

五、资金的融资管理

1.不同融资模式的资金成本

2.不同融资模式的风险形式

3.没有利润的企业就不是好企业吗？

案例：京东没有利润为什么能上市，能拿到资本市场的钱？

六、资金的投资管理

1.投资类型

2.投资决策的一般步骤

3.投资的两个重要理念

4.投资决策应关注的风险

5.投资项目决策的方法

01.投资现金流量测试

02.投资回收期

案例：投资回收期测算

03.投资收益率

案例：投资收益率方法案例测算

04.投资净现值方法

案例：案例分析投资策略的选择